Comment calculer le rendement des investissements : ROI et CAGR expliqués
Que vous investissiez dans des actions, l'immobilier ou une petite entreprise, une question prime : quel est mon rendement ? Mais calculer le rendement des investissements n'est pas aussi simple que de soustraire ce que vous avez payé de ce que vous avez maintenant.
ROI : la formule de rendement simple
Le retour sur investissement (ROI) est la mesure la plus basique et la plus utilisée :
ROI = (Valeur actuelle − Coût de l'investissement) ÷ Coût × 100
Si vous investissez 10 000 $ et que la valeur est maintenant de 14 000 $, votre ROI est de 40%. Mais le ROI ne tient pas compte du temps — un rendement de 40% sur un an est excellent, tandis que 40% sur dix ans est médiocre.
CAGR : le rendement annualisé réel
Le taux de croissance annuel composé (CAGR) est la mesure la plus précise de la performance :
CAGR = (Valeur finale ÷ Valeur initiale)^(1 ÷ Ans) − 1
Vous investissez 10 000 $ et cinq ans plus tard, vous avez 18 000 $ : ROI de 80%, CAGR de 12,5% par an.
Exemples concrets
Exemple 1 : Investissement en bourse
Vous achetez 15 000 $ d'un fonds indiciel S&P 500. Après 4 ans, votre investissement vaut 22 000 $ avec 1 200 $ de dividendes :
- Gain total : 8 200 $
- ROI : 54,7%
- CAGR : 11,5% par an
Exemple 2 : Investissement immobilier
Vous achetez un bien locatif à 250 000 $. Après 6 ans, vous le vendez à 310 000 $ avec 28 800 $ de revenus locatifs :
- Gain total : 88 800 $
- ROI : 35,5%
- CAGR : 5,2% par an
Exemple 3 : Fonds avec frais cachés
Sur 30 ans, des frais de 1,5% consomment près de 30% de vos rendements totaux. C'est pourquoi les fonds indiciels à faible coût sont devenus si populaires.
Coûts cachés qui réduisent vos rendements
Plusieurs facteurs peuvent réduire vos rendements : les frais de gestion, les commissions de courtage, les impôts sur les gains en capital et l'inflation. Un rendement nominal de 7% n'est que de 4% après une inflation de 3%.
Utilisez notre calculateur
Prêt à calculer vos rendements ? Utilisez notre calculatrice de rendement d'investissement pour calculer instantanément le ROI, le CAGR et le rendement total. Consultez aussi notre calculateur d'intérêts composés et notre calculateur de retraite.
Conclusion
Comprendre comment calculer le rendement des investissements est essentiel. Le ROI donne un aperçu rapide, mais le CAGR fournit le rendement annualisé nécessaire pour des comparaisons significatives. Utilisez nos calculateurs pour suivre vos rendements et prendre des décisions éclairées.